El Centro de Estudios para la Ciudad (CEC), advierte que la Central de Deudores del Banco Central (BCRA), perdió cerca de 900.000 registros de deudores morosos y que, al reincorporarlos, la cantidad de personas en mora creció un 5% y superó los 6,2 millones.
La aparente mejora de la morosidad de las familias en septiembre sería, según un informe del Centro de Estudios para la Ciudad (CEC), un efecto de la información que falta en la base oficial y no de una baja real de las deudas.
El trabajo, titulado “El BCRA está escondiendo a los deudores morosos”, forma parte del Mapa de la Deuda y se acaba de difundir.
Menos entidades informando al BCRA
El punto de partida es la actualización preliminar de la Central de Deudores (CENDEU), del Banco Central correspondiente a septiembre.
En su primera entrega, esa base muestra, según el CEC, “una inusual falta de información”: la cantidad de entidades financieras que informan sus relaciones de deuda es casi un 20% menor que la de agosto.
La caída se concentra en el llamado Mercado Secundario, integrado por fideicomisos y empresas que compran carteras de créditos de deudores morosos para gestionar su cobro, ya sea por negociación o por vía judicial.
En agosto reportaron 21 entidades de esta categoría; en septiembre, solo 5. En términos de personas, el CEC señala que se pasó de 961.000 deudores morosos informados por estas entidades en agosto a 38.000 en septiembre, es decir que se dejó de registrar al 96% de las personas de esta categoría.
El informe aclara que no se observa una reducción tan anormal en ninguna otra categoría de acreedor.
Impacto en la tasa de mora
Según el CEC, esta omisión por sí sola reduce más de un punto porcentual la tasa de mora del total de las familias. Si se reincorporan los cerca de 900.000 deudores que dejaron de aparecer, la tasa “sigue creciendo unos pocos puntos porcentuales”.
En cantidad de personas, la mora de septiembre aumentó un 5% respecto de agosto y supera los 6.200.000 deudores.
El otro factor: los “irrecuperables en partidas fuera de balance”
El informe retoma además un fenómeno que el centro ya había advertido en agosto: el crecimiento de la categoría “Irrecuperables en Partidas fuera de Balance” en los reportes de las entidades financieras, principalmente bancarias. La cantidad de personas en esta situación de mora creció un 15% en los últimos cuatro meses, y el monto de deuda asociado aumentó un 40% desde junio.
Según el gráfico del informe, los deudores en esta categoría pasaron de poco más de 1,35 millones en junio a cerca de 1,55 millones en septiembre.
Como estas deudas no figuran en los balances, no entran en el cálculo de la tasa de mora que publica el BCRA. En septiembre, el monto que los bancos mantienen bajo esta categoría equivale al 30% del total en mora de las entidades bancarias, un peso que el CEC considera “más que considerable” para reducir el indicador que se comunica a la sociedad.
El propio informe aclara que sacar estas deudas del balance es una obligación normativa de las entidades, que busca proteger sus balances, pero que “no elimina el problema de endeudamiento familiar”.
La lectura política
El CEC también plantea una interpretación política. Dice que “llama la atención” la coincidencia entre la necesidad del Gobierno nacional de mostrar un cambio en la tendencia de la morosidad y la exclusión “llamativamente sesgada” de información en la base de septiembre.
Además, sostiene que el tratamiento contable de los irrecuperables permite exhibir indicadores que “mejoran” mientras la cantidad de personas en mora no deja de crecer.
